오리엔트정공 주가 분석(적정주가, 주가전망), 이재명 관련주

오늘은 이재명 관련주인 오리엔트정공의 주가에 대해 분석해보도록 하겠다. 정치 관련 기업에 대한 분석글은 아래 링크를 통해 볼 수 있다.

 

김경수 관련주, 한국컴퓨터 주가 분석

이재명 관련주, 형지엘리트 주가 분석

안철수 테마주, 까뮤이앤씨 주가 분석

 

오리엔트정공은 자동차 수동변속기 TM컨트롤 하이징 엣세이 및 DCT 부품 Central Plate 그리고 엔진 부품 하우징 서모스탯 등을 생산하는 자동차 부품업체이다. 현대자동차 협력 업체로서 자동화 설비 투자를 통한 우수한 품질과 가격 경쟁력을 확보하고 있어 지속적으로 신차종 부품 개발에 적극 참여하고 있다. 경쟁력 확보를 위한 R&D 부문에 투자하고 있으며, 완성차업체 요구 조건인 평가기준에 부합한 품질 인증 시스템인 TS16949 및 ISO1400 인증을 받았다. 이재명 관련주인 오리엔트정공의 기업 가치에 따른 적정주가는 얼마인지, 앞으로 주가 전망은 어떨지 분석해보도록 하겠다.

 

오리엔트정공 재무제표

 

 1. 매출액, 자산

 

매출액은 2017년 약 970억 원을 기록하고 그 이후 매년 비슷한 수준을 유지하고 있다. 반면, 영업이익과 당기순이익은 2018년이후 계속 적자를 기록하고 있다. 자산은 2017년부터 꾸준히 증가하고 있는데, 그 이유는 부채의 증가도 있지만, 자본의 증가가 크다.

오리엔트정공 매출

포괄손익계산서를 보면 판매비와 관리비가 매년 증가하고 잇음을 알 수 있다. 게다가 매출 원가도 증가하면서 영업이익이 적자가 된 것이다.

 

 2. 현금흐름(영업활동, 투자활동, 재무활동)

 

다음은 현금흐름을 보자.

오리엔트정공 영업활동현금흐름

현금흐름표를 보면 당기순이익은 적자이지만 현금 유출이 없는 비용과 영업활동으로 인한 자산 부채에서 현금흐름이 생긴 것을 볼 수 있다. 그러면서 현금흐름이 플러스인 것을 확인할 수 있다.

다음은 투자활동현금흐름과 재무활동현금흐름을 보자.

오리엔트정공 투자활동현금흐름

오리엔트정공 재무활동현금흐름

투자활동현금흐름을 보면 유입액과 유출액 모두 증가한 것을 볼 수 있다. 특히, 유입액이 상당히 크게 증가했다. 반대로 재무활동현금흐름은 유입액은 약간 감소하고 유출액이 증가했다.

 

오리엔트정공 재무제표

 

 3. FCF 및 각종 비율

 

CAPEX는 작년 크게 증가했고, FCF는 2년 연속 마이너스를 기록하고 있다. ROE는 4년 내내 마이너스이다. 부채비율은 작년 109.2%로 증가했다. 자본과 부채가 비슷하지만, 영업활동현금흐름이 많지 않고, 자본 유보율은 오히려 마이너스이기 때문에 안전한 상황은 아니다. BPS는 425원을 기록했다.

 

이렇게 해서 지난 5년간 오리엔트정공의 재무제표를 분석했다. 그렇다면 올해 재무상황은 어떤지 확인해보자.

 

 4. 오리엔트정공의 올해 재무제표 상황은?

 

오리엔트정공 분기 재무제표

올해 매출실적은 감소할 것으로 보인다. 그러면서 영업이익과 당기순이익은 적자를 기록할 것으로 전망된다. 자산은 증가하고 있는데, 그 이유는 부채와 자본의 증가 때문이다. 그러면서 부채비율은 96.32%로 10%가량 내려왔다. 올해 재무 상황도 좋아 보이진 않는다.

 

 5. 오리엔트정공의 적정주가는?

 

그렇다면 오리엔트정공의 적정주가가 얼마인지 계산해보자. 현재 BPS는 463원이고, 최근 5년간 PBR의 평균은 1.276이므로 적정주가는 590원이 되겠다.

 

 6. 오리엔트정공 주식 차트

 

이번에는 주식 차트 분석을 통해 주가 흐름을 파악해보자.

오리엔트정공 주식차트

주식 차트를 보면 올해 6월 부터 거래량이 증가하기 시작하더니 주가가 급등한 것을 볼 수 있다. 그러고는 한동안 거래량이 줄어들면서 주가가 슬슬 감소하는 듯 보였으나 오늘 다시 거래량이 급증하면서 주가가 다시 뛰어오른 것을 볼 수 있다. 이 주가 흐름이 언제까지 이어질지는 모르겠지만, 장기적으로 볼 때는 현재 주가가 비싼 편이기 때문에 하락할 것으로 판단된다.